洪武年间，武当派天虚道长猝死，凌虚道长另立雁荡派，发展得十分兴盛。几年后，太虚道长被逐出师门，远走黄河，偶然得到一门邪术，太虚修练后，功力大进，创立云雨教。一百年后，这些往事被人淡忘。
    一百年后，雁荡派找回了大弟子张寒。于是，故事随之展开。
    张寒为了寻找当年袭击他的人，约上了好友，一同北上，在途中，他们遭到阻截，救下了董新。董新告诉了他一个计划。
    三人到达目的地时，他们被告知掌门清风道长遇害，张寒连忙赶回。为了稳定局势，张寒接任了掌门，狠狠打击了倭寇，并练成神功。而云雨教却不甘心失败，派重兵进击，而官军却自顾不暇，张寒只得独立抵抗。
    张寒趁云雨教后方空虚，向北猛扑，中了埋伏，这时张寒发现，龙怀申就是清风道长！
    在听完龙怀申的计划后，张寒使计，反败为胜。恼羞成怒的龙怀申与诸人大战，最终死在张寒剑下。